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本次向特定對象發(fā)行募集資金總額不超過750,000.00萬元(含發(fā)行費用),
項目規(guī)劃實現(xiàn)年產(chǎn)MLCC3,000.00億只,總投資額為410,202.92萬元,擬使用募
低端規(guī)格以及高端規(guī)格的MLCC。近年來,隨著5G、智能手機、物聯(lián)網(wǎng)等產(chǎn)業(yè)
快速發(fā)展,高容量MLCC市場需求量不斷增加。然而,目前國內(nèi)企業(yè)生產(chǎn)的MLCC
精度成型工藝技術(shù),并且相關(guān)生產(chǎn)、檢驗設(shè)備及其配件方面亦嚴重依賴國外廠家,
電子領(lǐng)域,這主要是因為通信和消費電子領(lǐng)域的創(chuàng)新促使產(chǎn)品更新?lián)Q代速度加快,
到42%,電腦及外設(shè)的需求占比達到19.6%,家庭影音需求占比達到17%。另外,
MLCC作為重要的基礎(chǔ)元器件,廣泛應用于上述電子器件中,市場容量持續(xù)擴大。
升,提高了對MLCC需求量。5G的毫米波段和sub-6頻段,將搭建大量的5G
宏基站、毫米波微基站、sub-6微基站。此外,5G需要加載更多更高的頻段,基
站內(nèi)電路將變得更復雜,相關(guān)配套器件數(shù)量將大幅提升。根據(jù)VENKEL統(tǒng)計、
國盛證券研究所整理,單個5G基站MLCC的使用量達1.5萬只,是4G基站的
2020年以來,三環(huán)減速機我國加快5G建設(shè)進度,未來幾年仍將處于5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)周期。
根據(jù)工信部發(fā)布的《2020年通信業(yè)統(tǒng)計公報》,2020年,三家基礎(chǔ)電信企業(yè)和中
國鐵塔股份有限共完成固定資產(chǎn)投資4,072億元,同比增長11%;按照適度
超前原則,我國全年新建5G基站超60萬個,全部已開通5G基站超過71.8萬
個,較2019年大幅增長。根據(jù)中國信息通信研究院發(fā)布的《中國5G發(fā)展和經(jīng)
濟社會影響白皮書(2020年)》,預計未來2-3年我國5G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)仍將持續(xù)推進。
同時,根據(jù)興業(yè)證券經(jīng)濟與金融研究院整理數(shù)據(jù),預計2021年-2026年,我國
5G基站建設(shè)數(shù)量分別為101萬個、128萬個、127萬個、110萬個、93萬個、80
增加。根據(jù)SemiMedia統(tǒng)計,蘋果手機每次迭代后單機使用的MLCC均有不同
目前,5G手機由于需要兼容2G、3G、4G頻段,增加了對射頻前端、天線等配
套器件的使用量。根據(jù)MURATA估算,支持5G sub-6頻段的智能手機中MLCC
使用量將較4G手機增加10-15%,支持5G毫米波段的智能手機中MLCC使用
手機換機潮。根據(jù)中國信息通信研究院發(fā)布的《國內(nèi)手機市場運行分析報告》,2019年度,國內(nèi)市場5G手機出貨量1,376.9萬部,占同期手機出貨量的3.54%,
占比較低;2020年度,國內(nèi)市場5G手機出貨量1.63億部,占同期手機出貨量
根據(jù)IDC預計,全球智能手機出貨量將從2020年的12.80億部增長至2025
年的15.26億部,年均復合增長率為3.6%。其中,受益于5G技術(shù)普及以及5G
iPhone 12系列產(chǎn)品推出,預計2021年5G手機出貨量將占全球出貨量的40%以
域的物聯(lián)網(wǎng)設(shè)備數(shù)量持續(xù)增加,將不斷推升MLCC需求量。根據(jù)VENKEL調(diào)研、
國盛證券研究所整理,以Amazon Alexa為例,平均每個終端設(shè)備需要應用75只
近年來,隨著5G、Wi-Fi 6、云計算、AI等新一代信息技術(shù)逐步成熟,物聯(lián)
的高效、便利以及全新體驗。根據(jù)艾瑞咨詢發(fā)布的《2020年中國智能物聯(lián)網(wǎng)(AIoT)
白皮書》,預計2025年我國物聯(lián)網(wǎng)連接量將達到198.8億個,較2019年增長153.1
注:物聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)量指智能穿戴、車聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)、安防、白色家電、城市公共服務等
增加,需要配置的傳感器等汽車電子數(shù)量將相應提高,MLCC作為重要被動元器
MLCC數(shù)量為450至2,500只,與汽車電動化程度呈明顯正相關(guān),而單輛汽車的
ADAS、安全系統(tǒng)、舒適系統(tǒng)、娛樂系統(tǒng)以及其他系統(tǒng)所使用的MLCC數(shù)量為
4,300只至10,000只。因此,隨著新能源汽車滲透率持續(xù)提高、汽車智能化、網(wǎng)
車下鄉(xiāng)、完善推廣應用財政補貼等措施,推動新能源汽車產(chǎn)業(yè)加速發(fā)展。2020
年10月,國務院辦公廳發(fā)布《新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2021-2035年)》,規(guī)劃
提出到2025年,新能源汽車新車銷售量達到汽車新車銷售總量的20%左右。根
據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計,2020年,我國汽車總銷量為2,531.1萬輛,其中新能
源汽車銷量為136.7萬輛,占比僅為5.40%,滲透率較低。保守估計,假設(shè)以2025
年我國汽車總銷量等于2018年至2020年年均銷售量,即2,638.7萬輛,若上述
規(guī)劃得以實現(xiàn),2025年我國新能源汽車銷售量將達到527.74萬輛,較2020年增
我國作為全球電子制造業(yè)基地,MLCC需求較大,2018至2020年,我國
展。以2018至2020年每年平均進口數(shù)量2.6萬億只測算,若替代50%,國產(chǎn)替
MLCC,經(jīng)過20年的發(fā)展,積累了大量生產(chǎn)技術(shù)經(jīng)驗。近年來,針對高容
量市場需求,開展了多個新規(guī)格MLCC的自主研發(fā),完成了大容量BME-MLCC、
5G通信基站用高容量MLCC等研發(fā)項目。因此,較為完善的研發(fā)體系以及
年入選中國電子元件協(xié)會評選的中國電子元件百強企業(yè)。以潮州市、深圳市、
本項目總投資金額為410,202.92萬元,擬使用募集資金375,000.00萬元,全
項目實施完成后,全部達產(chǎn)年預計可實現(xiàn)銷售收入225,000.00萬元,項目投
資財務內(nèi)部收益率(稅后)為21.04%,靜態(tài)投資回收期(稅后)為6.36年,經(jīng)
現(xiàn)年產(chǎn)陶瓷封裝基座240.00億只,總投資額為308,440.05萬元,擬使用募集資
被廣泛應用于智能手機、無線通訊、GPS、藍牙、汽車電子等領(lǐng)域,其中智能手
隨著5G、物聯(lián)網(wǎng)、Wi-Fi6、IPv6、云計算的推廣應用,移動電話、無線局
項目”之“3、項目可行性”之“(1)項目經(jīng)營前景良好”之“②5G、智能手機、
度壟斷的競爭格局。三環(huán)減速機此后,持續(xù)加大對陶瓷封裝基座相關(guān)技術(shù)的研發(fā)與創(chuàng)新,
量系列多層片式陶瓷電容器擴產(chǎn)項目”之“3、三環(huán)減速機項目可行性”之“(2)在技
本項目總投資金額為308,440.05萬元,擬使用募集資金280,000.00萬元,全
項目實施完成后,達產(chǎn)年預計可實現(xiàn)銷售收入177,600.00萬元,項目投資財
務內(nèi)部收益率(稅后)為20.37%,靜態(tài)投資回收期(稅后)為6.25年,經(jīng)濟效
項目規(guī)劃實現(xiàn)年產(chǎn)陶瓷基片6.00億片,總投資額為86,012.11萬元,擬使用募集
2020年滿產(chǎn)滿銷。未來,隨著全球經(jīng)濟企穩(wěn)回升,疊加5G、智能手機等產(chǎn)業(yè)持
著強度等優(yōu)點,被廣泛應用于片式電阻器、網(wǎng)絡(luò)電阻器、LED、高壓聚焦電位器、
小型電位器、厚膜集成電路、DBC/DPC、功率半導體等。近年來,新能源汽車、
電阻、IGBT、IPM等功率半導體需求量增長。為滿足上述高端市場需求,
瓷電容器擴產(chǎn)項目”之“3、項目可行性”之“(1)項目經(jīng)營前景良好”之“②
量系列多層片式陶瓷電容器擴產(chǎn)項目”之“3、項目可行性”之“(2)在技
本項目總投資金額為86,012.11萬元,擬使用募集資金80,000.00萬元,全部
項目實施完成后,全部達產(chǎn)年預計可實現(xiàn)銷售收入36,600.00萬元,項目投
資財務內(nèi)部收益率(稅后)為17.15%,靜態(tài)投資回收期(稅后)為6.81年,經(jīng)
研發(fā)實力以及突破技術(shù)壁壘。目前,主要生產(chǎn)、研發(fā)基地位于廣東省潮州市、
端應用產(chǎn)品,助力打造具有國際影響力的“先進材料專家”技術(shù)品牌。因此,
化開發(fā)”項目入選國家重點研發(fā)計劃“可再生能源與氫能技術(shù)”重點專項2018
瓷基片、晶振用陶瓷封裝基座等產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化及國產(chǎn)化。同時,在經(jīng)營管理方面,
本項目總投資金額為15,660.00萬元,擬使用募集資金15,000.00萬元,全部
深圳三環(huán)已通過出讓方式取得“粵(2021)深圳市不動產(chǎn)權(quán)第0005229號”
報告出具日,暫無對高管人員進行調(diào)整的計劃。若擬調(diào)整高管人員結(jié)構(gòu),
即期收益被攤薄的風險。但是,隨著本次募集資金投資項目逐步達產(chǎn)或發(fā)揮效用,
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